Главная  Журналы  Международный бухгалтерский учет  33(375) - 2015 сентябрь

Учет внутренних облигаций: международные стандарты

Получена: 07.08.2015

Получена в доработанном виде: 28.09.2015

Одобрена: 14.10.2015

Доступна онлайн: 15.12.2015

Рубрика: МЕЖДУНАРОДНЫЕ СТАНДАРТЫ УЧЕТА И ОТЧЕТНОСТИ

Страницы: 12-23

Тема. Выпуск как внутренних облигаций, так и еврооблигаций часто сопровождается закрепленными в эмиссионных документах положениями, позволяющими эмитенту и держателю ценных бумаг совершать действия, существенно противоречащие интересам другой стороны рыночных отношений. Намерение активно управлять собственным долгом, наличие права отзыва или оферт значительно корректируют в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО) IFRS 9 «Финансовые инструменты» и IАS 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» учетные бизнес-модели организации-эмитента. Это не только серьезно влияет на экономическое положение самих эмитентов, но и требует обстоятельной корректировки учетно-оценочного инструментария данных объектов при составлении отчетности в соответствии с регламентациями МСФО.
     Методология. При разработке учетно-оценочного инструментария учета облигационных займов и методических рекомендаций по практическому применению в различных ситуациях использовались системный, динамический и ситуационный анализ, модели финансовой математики, табличная интерпретация информационного и процедурного материала.
     Результаты. В статье разработан учетно-оценочный инструментарий для внутренних корпоративных облигационных займов в ситуациях обратного выкупа части выпуска и продажи инвесторами эмитенту облигаций при исполнении оферты.
     Выводы. Значимость исследования определяется разработкой научно-прикладного инструментария, включающего процессные модели, учетно-оценочные процедуры и алгоритмы, которые могут использоваться в работе бухгалтериями финансовых и нефинансовых институтов при решении задач формирования отчетности, составляемой в соответствии с МСФО.

Ключевые слова: учет, облигация, справедливая стоимость, обратный выкуп, оферта

Список литературы:

1. Дружиловская Т.Ю. Применение методики трансформации отчетности в бухгалтерском финансовом учете // Прорывные экономические реформы в условиях риска и неопределенности: сб. статей Межд. науч.-практ. конф. / отв. ред. А.А. Сукиасян. Уфа: Аэтерна, 2015. С. 37–39.
2. Вахрушина М.А. Актуальные вопросы развития бухгалтерского учета и отчетности в условиях глобальной экономики // Аграрная наука, творчество, рост: сб. м-лов IV Межд. науч.-практ. конф. / отв. ред. Т.А. Башкатова. Ставрополь: АГРУС, 2014. С. 46–51.
3. Barth M.E. Measurement in financial reporting: The need for concepts // Accounting Horizons. 2014. № 28. P. 331–252.
4. Savage S., Van Allen M. Accounting for uncertainty // Journal of Portfolio Management. 2002. № 29. P. 31–39.
5. Birt J., Rankin M., Song C.L. Derivatives Use and Financial Instrument Disclosure in the Extractives Industry // Accounting & Finance. 2013. № 3. P. 55–83.
6. Kuzmin A. A Structural Model of Exchange Rate Dynamics // Review of Business and Economics Studies. 2014. Vol. 2. № 3. Р. 86–92.
7. Glaum M., Klöcker A. Hedge Accounting and its Influence on Financial Hedging: When the Tail Wags the Dog // Accounting and Business Research. 2011. № 41. P. 459–489.
8. Papa V., Peters S. User Perspective on Financial Instruments Risk Disclosures Under International Financial Reporting Standards. London: CFA Institute, 2011.
9. Кузьмин А.Ю. Сценарии макроэкономической динамики в условиях членства России в ВТО // Деньги и кредит. 2014. № 3. С. 59–65.
10. Дружиловская Т.Ю., Дружиловская Э.С. Учет долгосрочных активов, предназначенных для продажи // Бухгалтерский учет. 2015. № 9. С. 18–23.
11. Герасимова Л.Н., Середюк Е.А. Совершенствование учета финансовых инструментов как направление развития инфраструктуры экономического роста // Аудит и финансовый анализ. 2011. № 4. С. 41–47.
12. Epstein B.J., Jermakowicz E.K. (2010). WILEY Interpretation and Application of International Financial Reporting Standards 2010. John Wiley & Sons.
13. Bharath S.T., Sunder J., Sunder S.V. Accounting Quality and Debt Contracting // The Accounting Review. 2008. № 83. P. 1–28.
14. Gebhardt G. Financial Instruments in Non-Financial Firms: What do we Know? // Accounting and Business Research. 2012. № 42. P. 267–289.
15. Minnis M. The Value of Financial Statement Verification in Debt Financing: Evidence from Private U.S. // Firms Journal of Accounting Research. 2011. № 49. P. 457–506.
16. Кузьмин А.Ю. Оценка и учет финансовых инструментов в соответствии с МСФО. М.: ВШФМ АНХ, 2010. 109 с.
17. Кутер М.И., Абросимова Ю.А., Молодцова Ю.Н. Представление финансовых обязательств в бухгалтерской отчетности: процедурно-аналитический аспект // Экономика: теория и практика. 2014. № 1. С. 45–49.
18. Мельник М.В. Эволюция экономического анализа и его роль в системе управления предприятием // Аудит и финансовый анализ. 2015. № 1. С. 109–118.
19. Гетьман В.Г., Гришкина С.Н., Рожнова О.В., Сафонова И.В., Сиднева В.П. Концептуальные и методические подходы к оценке учетных объектов по справедливой стоимости: монография. М.: Финуниверситет, 2013. 150 с.
20. Рожнова О.В. Профессиональное суждение о прекращении признания финансового актива // Аудиторские ведомости. 2014. № 5. С. 49–55.
21. Lins K.V., Servaes H., Tamayo A. Does Fair Value Reporting Affect Risk Management? International Survey Evidence // Financial Management. 2011. № 40. P. 525–551.
22. Riedl E.J., Serafeim G. Information Risk and Fair Values: An Examination of Equity Betas // Journal of Accounting Research. 2011. № 49. Р. 1083–1122.
23. Benston G.J. Fair-value accounting: A cautionary tale from Enron // Journal of Accounting and Public Policy. 2006. № 25. P. 465–484.
24. Gebhardt G., Mora A., Wagenhofer A. Revisiting the Fundamental Concepts of IFRS // ABACUS, Vol. 50. Iss. 1. March 2014. Р. 107–116.

Посмотреть другие статьи номера »